Dois fundos negociados em bolsa, o iShares U.S. Healthcare ETF (IYH) e o First Trust NYSE Arca Biotechnology Index Fund (FBT), oferecem acesso ao setor de saúde dos Estados Unidos. Enquanto o IYH proporciona exposição ampla e de baixo custo, o FBT foca em biotecnologia, apresentando maior volatilidade.
Ambos os fundos visam o mercado de saúde americano, mas utilizam estratégias de ponderação e concentrações em subsegmentos distintos. Essa divergência afeta os perfis de risco, os custos e o desempenho histórico de cada ativo.
Para medir a volatilidade do preço em relação ao S&P 500, utiliza-se o beta. Esse indicador é calculado a partir dos retornos mensais do histórico disponível dos fundos, abrangendo até cinco anos.
O retorno de um ano representa o rendimento total nos últimos doze meses. Além disso, o rendimento de dividendos considera a distribuição dos últimos doze meses. Os investidores devem considerar essas métricas ao analisar as abordagens dos dois fundos.
