Nvidia vende os aceleradores de inteligência artificial, enquanto Micron fornece a memória necessária para esses sistemas. Essa dinâmica influencia qual empresa se beneficia mais do atual ciclo de investimentos em infraestrutura de IA.
As grandes empresas de tecnologia planejam investir centenas de bilhões de dólares apenas em 2026 para expandir data centers de IA, clusters de GPUs e infraestrutura de rede. Este valor representa um aumento em relação aos patamares já altos de 2025.
Uma estimativa aponta que os gastos combinados de Amazon, Microsoft, Alphabet e Meta Platforms podem atingir cerca de 700 bilhões de dólares. Desse montante, aproximadamente dois terços são direcionados à infraestrutura de IA, em vez da nuvem tradicional.
Os produtos da Nvidia estão no centro dessa aquisição. O negócio de data center da companhia foca em racks inteiros de poder computacional de IA, como os sistemas GB200 Grace Blackwell Superchip. Esses sistemas unem CPUs e GPUs para treinar modelos de trilhões de parâmetros.
Micron continua sendo um componente essencial, pois os servidores de IA dependem da memória de alta largura de banda que a empresa fornece para operar. A demanda por esses componentes permanece constante, segundo a análise do mercado.
